Global Sketch
1) 유럽증시 분석 및 시황 소개
전일 유럽 증시는 하락세로 마감되었다. 주요 기업들의 실적 부진소식이 전해시면서 실망 매물의 유입이 이어졌다.
또한, 유가가 최근 하락세를 이어간 것도 에너지 관련주에 부정적으로 작용하면서시장에 하락 압력을 더했다. 세계 2위 음료업체인 SIG홀딩은 실적전망치를 하향 조정하면서 8.9% 급락했다.
2)
미국증시 분석 및 시황
소개
미국 증시는 혼조세를 보였다. 다우지수는 소폭 하락했지만, 대형주중심의 S&P와 기술주의 나스닥 지수는 강보합세를 이어가면서 오름세를 보였다. 블루칩 진영에서는 GM이 사흘 연속 하락하면서 약세를주도했으며 아메리칸 익스프레스의 순이익 전망치에 대한 CEO의 과대 평가 지적 소식이 전해지면서 약세 움직임을
이끌었다.
전일발표된 소비자 물가지수는 전월과 변함이 없을 것이라는 전망과 달리0.2%가 상승한 것으로 전해졌으며 식품과 에너지를 제외한 근원 소비자 물가지수는 예상대로 0.2% 상승에 그친 것으로 발표되면서투자자들이 원초적으로 요구하는 적당히
긍정적인 소식을 전하고 있다.
경제 성장 둔화에 대한 우려감을 떨쳐 낼 수 있을 정도의 회복세와함께 낮은 인플레이션을 나타내는 지수들은 언제든지 반기는 형국이다. 기술적으로는 소폭의 조정을 예상케 하고 있으나 기존의 상승추세에 대한 훼손을 없을 것으로 예상되고 있다.
Vs Global Market
(1) 해외 통화 시장 동향 및 전망
통화시장에서 달러화가 조정을 보이면서 하루 밀린 이후 반등세로
제자리를 찾을 뿐만 아니라 엔에 대해서는 27개월래 최고치 그리고영국 파운드나 스위스 프랑에 대해서는 2년래 최고치를 경신했다.
전일
발표된 9월 자본 순유입량이 사상 최고칭인 1,019억달러를 기록하면서
지난 발표에 있었던 사상 최고치인 무역적자 661억 달러를충당하고도
남은 수준으로 발표가 되면서 달러 강세 요인으로 작용했다.
또한, 미국 기업 유가증권(주식과 회사채)에 대한 외국인 수요가
750억 달러를 상회하면서 미국 국공채의 수요를 상회한 것도 시장에는
긍정적으로 작용했다. 이에 따라 2000년부터 2004년까지 유로강세
및 달러 약세를 마치고 추세가 변경되고 있다는 점도 시장에는매우
고무적인 사실로 받아들이고 있는 것으로 판단된다.
(2) 미금리 시장 동향 및 전망
채권시장은 10월 소비자물가지수가 전월보다 하락했다는 소식에이틀째 반등세를 시도하면서 오름세를 이어갔다. 일부 시장 참여자들은 최근 생산자 지표와 소비자 물가지표를 통해서 내년 초 미국이금리 인상을 중단할 수도 있다는 전망으로 채권 강세 요인으로 작용하기도 했다.
이에 따라 인플레이션이 잘 억제되고 있으며 에너지가격 하락도 반영하지 않는 수준에 그침에 따라 시장이 어느정도수익률 상승의 우려감에서 벗어나고 있는 것으로 판단된다. 또한,9월 자본 순유입이 사상 최고치를 기록했다는 소식도 시장에는긍정적으로 작용했다.
Global Summary
해외 금융
시장 전망
금융 시장의 조정세가 나타나고 있다. 그러나, 예상보다 조정폭이크지 않으면서 시장은 추세 변화의 힘을 느끼게 하고 있다. 당분간시장은 현재의 움직임과 같이 아슬아슬한 추세 움직임을 이어갈것으로 예상된다. 증시에 있어서는 경기 둔화의 우려감을 제거할수 있을 정도의 경제지표와 가파른 금리 인상을 배제할 정도의물가 안정세만으로 충분히 만족할 수 있는 분위기이다. 이에 따라기존 상승 추세의 움직임과 함께 연말 증시 랠리에 대한 기대감이작용하면서 저가 매수세가 속속 유입되고 있는 실정이다. 이에 따라 이번한주간 큰 변화가 없다면 기술적 조정 양상이 소폭 유입되겠지만 시장의 큰 변화를 이끌 정도는 아닐 것으로
예상된다.
외환시장은 달러 강세 요인이 강화되면서 기술적인 부분도 여전히달러 강세 요인을 이끌고 있으며 시장 주변의 상황도 달러화에충분히 긍정적이다. 올 12월이나 내년초 유로존의 금리 인상 전망이 유입되고 있으나, 아직까지 외환 시장에 영향을 미칠 정도의수준은 아니라는 점과 함께 반등세를 이끌기에는 기술적인 부분에치중해야 하지만, 현재의 움직임에서 특별한 변화를 이끌 수 있는정도 보다는 최근 낙폭이 컸다는 점에서 소폭의 조정세를 예상해볼 수 있는 정도라고 판단된다.
채권시장은 기술적 반등세가 이어지고 있는 가운데 최근 붕괴된 중기 추세 전화대로의 재진입을 시도하고 있다. 당분간 현재의 시도가 이어질 것으로 예상되나, 현재1차적인 저항대에 다다랐다는 점에서 반등세의 추가 매물 유입여부가 관건으로 판단된다. 시장의 추세에 대해서 확신이 없다면 현재의 반등 움직임이 강화되기 위한 시장의 에너지는 크게 증가하지 못하거나 둔화될 것으로 예상된다.
투자 의견 (12월물 기준)
| 품목 | 투자의견 | 지지대 | 저항대 |
| E-mini 나스닥 |
중기 상승 추세 유지 일봉상 MACD 수렴으로 조정 장세 진입 예상 |
1차 : 1645 2차 : 1637 |
1차 : 1667 2차 : 1675 |
| E-mini S & P | 중기 상승 추세 유지
분봉상 매도 div. 출현으로 하락 조정 예상 |
1차 : 1227 2차 : 1220 |
1차 : 1236 2차 : 1243 |
| 유로/달러 |
기존 박스권 돌파로 하락 추세 진입 일봉상 MACD 수렴으로 조정 장세 진입 예상 |
1차 : 1.6680 2차 : 1.1660 |
1차 : 1.1715 2차 : 1.1745 |
| 엔/달러 | 중기 하락 추세 지속
단기 반등 가능하나 하락추세 지속 예상, 일봉 매수 div. 발생 |
1차 : 8410 2차 : 8400 |
1차 : 8460 2차 : 8490 |
| 미국채 30년물 | 중기 하락 추세
단기 기술적 조정 반등 가능 - 매수 div. 발생 |
1차 : 112.18 2차 : 112.06 |
1차 : 112.28 2차 : 113.13 |
| 미국채 10년물 | 중기 하락 추세
일봉상 매수div. 발생 - 단기 기술적 조정 반등 가능 |
1차 : 108.220 2차 : 108.150 |
1차 : 109.040 2차 : 109.140 |
Issue Analysis
이번주 경제지표 발표 내용 (2005 11/14~18)
|
발표일 |
경제지표명 |
발표시간 |
예상치 |
이전치 |
발표치 |
| 14일(월) | |||||
| 15일(화) | 생산자 물가지수(핵심) - 10월 | 22:30 | 0.2% | 0.3% | -0.3% |
| 뉴욕 제조업 지수 - 11월 | 22:30 | 15.0 | 12.1 | 22.8 | |
| 생산자 물가지수 - 10월 | 22:30 | 0.1% | 1.9% | 0.7% | |
| 소매판매 - 10월 | 22:30 | -0.6% | 0.2% | -0.1% | |
| 소매판매(자동차 제외) - 10월 | 22:30 | 0.3% | 1.1% | 0.9% | |
| 16일(수) | 기업 재고 - 9월 | 22:30 | 0.3% | 0.4% | 0.5% |
| 소비자 물가지수(핵심) - 10월 | 22:30 | 0.2% | 0.1% | 0.2% | |
| 소비자 물가지수 - 10월 | 22:30 | 0.1% | 1.2% | 0.2% | |
| 자본 순유입 | 22:30 | $91.3B | $101.9B | ||
| 주간 원유재고 | 00:30 | 4,424,000 | -2,159,000 | ||
| 17일(목) | 건축허가 - 10월 | 22:30 | 2,146,000 | 2,219,000 | |
| 주택시공 - 10월 | 22:30 | 2,060,000 | 2,108,000 | ||
| 주간신규실업수당청구건수 | 22:30 | 326,000 | |||
| 설비가동률 - 10월 | 23:15 | 79.3% | 79.0% | ||
| 산업생산 - 10월 | 23:15 | 1.0% | -1.5% | ||
| 필라델피아 제조업 지수 - 11월 | 02:00 | 16.3 | 17.3 | ||
| 18일(금) |
* 경제지표발표 일정 및 내용은 사정에 따라 변경될 수 있습니다.
(경제지표 내용을 확인하시거나 추이 그래프를 확인하시려면 www.krfutures.co.kr
통계/지표 란을 참고하시기 바랍니다.
- 주간 행사 안내 - (괄호 안은 한국시간)
해외 주요 행사 (11/14~18)
<11월14일 (월)>
⊙ 일본 - 9월 무역수지 및 경상수지 (오전 8시50분)
⊙ 미국 -
필라델피아연방은행 4분기 GDP 서베이 (자정)
⊙ 미국 기업 실적 - 에질런트, AIG, 월마트
<11월15일
(화)>
⊙ 일본 - 9월 경기선행지수 수정치 (오후 2시)
⊙ 만하임 - 민간경제연구소 ZEW 11월 경기체감지수 발표
(오후 7시)
⊙ 미국 - UBS발표 주간 소매판매 (오후 9시45분), 11월 뉴욕연방은행 제조업서베이,
10월 생산자물가지수, 10월 소매판매 (오후 10시30분), 주간 레드북 (오후 10시55분)
⊙
워싱턴 - 찰스 그래슬리 상원금융위원회 의장, 미국 상무부서 연설 (오후 10시)
⊙ 시카고, 일리노이 - 마이클 모스코 시카고연방은행
총재 경제전망 관련 연설 (오후 10시45분)
⊙ 워싱턴 - 벤 버냉키 백악관 경제자문위원장, 상원은행위원회에서 연준리 의장 임명 관련
청문회 (자정)
⊙ 댈라스 - 리차드 피셔 댈라스연방은행 총재 "새천년 정책 변화" 경제 포럼에서 연설
⊙ 미국 기업 실적 -
홈디포
<11월16일 (수)>
⊙ 미국 - ABC/워싱턴포스트지 주간 소비자신뢰지수 (오전 7시),
주간 모기지마켓지수 및 리파이낸싱지수
(오후 9시), 10월 소비자물가지수, 9월 기업재고, 10월 실질소득 (오후 10시30분), 9월
순자본유입 및 외국인 국채매수 (오후 11시), 11월 전미주택건설협회(NAHB)지수 (17일 오전 3시), 10월
클리블랜드CPI (시간미정)
⊙ 런던 - 영란은행(BoE) 인플레이션 보고서 발표
⊙ 프랑크푸르트 - 장클로드 트리셰
유럽중앙은행(ECB)총재 유럽보험위원회 컨퍼런스에서 연설 (오후 5시)
⊙ 필라델피아, 펜실베니아 - 앤서니 산토메로 필라델피아연방은행
총재 연설 (17일 오전 1시)
⊙ 뉴욕 - 앤서니 산토메로 필라델피아연방은행 총재 연설 (17일 오전 2시)
⊙ 미국 기업 실적 -
어플라이드머티리얼즈
<11월17일 (목)>
⊙ 일본 - 주간 외국인 일본증시 순매수 규모 및 일본인
해외채권 순매수 규모 (오전 8시50분)
⊙ 미국 - 10월 주택착공 및 건축허가, 신규 실업수당청구 건수 (오후 10시30분), 10월
산업생산 및 가동률
(오후 11시15분), 11월 필라델피아연방은행 서베이 (18일 오전 2시)
⊙ 프랑크푸르트 -
ECB정책위원회 회의, 금리 발표 없음. 기타 사항 발표 (오후 10시30분)
⊙ 프랭크퍼트, 켄터키 - 윌리엄 풀 세인트루이스연방은행
총재, 인플레이션 관련 연설 (18일 오전 1시)
⊙ 클리블랜드, 오하이오 - 마이클 모스코 시카고연방은행 총재, 컨퍼런스에서 오찬 연설
(18일 오전 2시)
⊙ 도쿄 - 일본은행(BOJ) 통화정책회의 (18일까지)
⊙ 클리블랜드, 오하이오 - 산드라 피아날토
클리블랜드연방은행 총재 컨퍼런스 서두 연설 (오후 10시45분)
⊙ 미국 기업 실적 - 갭, 휴렛팩커드,
월트디즈니
<11월18일 (금)>
⊙ 미국 - 10월 반도체 BB율 (오전 8시)
⊙ 부산 -
아시아태평양경제협력체(APEC) 정상회담 (19일까지), 조지 부시 미국 대통령, 타 국가 수장들과 양자회담.
노무현 대통령, 회담과 별도로 일본 총리 만날 예정
⊙ 도쿄 - 일본은행(BOJ) 통화정책회의
마지막날, BOJ 월간 보고서 발표
www.krfutures.co.kr 의 해외선물 시황란에 "모닝 브리핑"을 통해
전일 해외 시장에 대한 브리핑을 보실 수 있습니다.
투자 및 시황상담 : KR선물(주) 과장 남동완 (2168-7405(직통)), don@krfutures.co.kr
| 본 시황은 투자 고객을 위한 정보제공이 목적입니다.투자자를 위한 참고 자료이며 KR선물 및 정보제공자에게는 어떠한 법적인 책임이 없습니다. |
